Cổ phiếu cần quan tâm ngày 18/2

Khuyến nghị mua đối với cổ phiếu POW

CTCK MB (MBS): Chúng tôi đánh giá cao triển vọng của POW của Tổng công ty Điện lực Dầu khí Việt Nam trên cơ sở: là doanh nghiệp phát điện độc lập lớn thứ 2 tại Việt Nam với thị phần phát điện là 12%;

Sở hữu hệ thống nhà máy nhiệt điện khí lớn, phù hợp với xu thế hạn chế sử dụng nhiệt điện than do các tác động đối với môi trường;

Nhà máy Cà Mau 1&2 hết khấu hao, cải thiện lợi nhuận của doanh nghiệp, trong khi đó (iv) ngành điện duy trì triển vọng khả quan trong bối cảnh nhu cầu điện đang tiếp tục gia tăng và giá điện trong nước còn thấp.

Chúng tôi duy trì khuyến nghị mua đối với cổ phiếu POW tuy nhiên thực hiện điều chỉnh giá mục tiêu 12 tháng xuống còn 13.800 đồng từ mức 15.600 đồng theo báo cáo trước đó do điều chỉnh tăng 10% hệ số beta từ 0,92 lên 1,01 dựa trên cập nhật mức độ tương quan giữa sự thay đổi giá CP POW và chỉ số VNIndex từ khi POW bắt đầu niêm yết.

Khuyến nghị mua cổ phiếu DGW với giá mục tiêu 33.800 đồng/CP

CTCK BIDV (BSC): Năm 2019, Công ty cổ phần Thế giới số (DGW – sàn HOSE) ghi nhận doanh thu và lợi nhuận sau thuế lần lượt đạt 8.492 tỷ đồng (tăng 42,9% so với năm trước) và 160,3 tỷ đồng (tăng trưởng 46,1%). Biên lợi nhuận gộp 2019 cải thiện mạnh từ mức 6,2% 2018 lên mức 6,5% do tỷ trọng đóng góp các mảng kinh doanh có biên lợi nhuận gộp cao tăng (Thiết bị văn phòng và hàng tiêu dùng)

Theo chia sẻ từ ban lãnh đạo của DGW, trong ngắn hạn dịch cúm NCoV vẫn chưa có tác động quá mạnh đến tình hình kinh doanh của DGW chủ yếu do tháng 2 thường là tháng thấp điểm. Trong trường hợp dịch kéo dài thêm, điều này sẽ ảnh hưởng đến (1) Nguồn cung hàng hóa phải vận chuyển bằng đường biển thay vì đường hàng không (Chậm trễ khoảng 10 ngày) và (2) Nhu cầu tâm lý mua sắm của người tiêu dùng.

Duy trì tốc độ tăng trưởng lợi nhuận ổn định. DGW đặt kế hoạch kinh doanh năm 2020 với doanh thu đạt 10.200 tỷ đồng (tăng trưởng 20%) và lợi nhuận sau thuế đạt 202 tỷ đồng (tăng 25% so với năm ngoái).

BSC dự báo kết quả kinh doanh 2020 của DGW với doanh thu thuần đạt 10.259 tỷ đồng (tăng trưởng 19,2%) và lợi nhuận sau thuế đạt 203 tỷ đồng (tăng 26,5% so với năm trước). EPS 2020F= 4.836 đồng/cổ phiếu. PE FW = 5.4x lần

Chúng tôi nâng khuyến nghị mua đối với cổ phiếu DGW với giá mục tiêu 33.800 đồng/CP ( 21,3% so với mức giá đóng cửa ngày 14/02/2020) từ mức giá khuyến nghị trước đó 30,800 đồng do điều chỉnh tăng EPS dự phóng 2020. Chúng tôi sử dụng phương pháp định giá PE với mức PE mục tiêu là 7 lần.

KSB có thể sẽ xuất hiện sự điều chỉnh ngắn hạn

CTCK BIDV (BSC): Cổ phiếu KSB của Công ty cổ phần Khoáng sản và Xây dựng Bình Dương đang có sự hồi phục trở lại tuy vẫn ở trong xu hướng giảm giá dài hạn từ giữa năm 2017 đến nay.

Hôm nay 17/2, thanh khoản tăng cao đã đẩy giá cổ phiếu vượt khỏi mốc 17 để xác nhận mô hình hai đáy hướng lên. Dù vậy, KSB cần vượt qua được ngưỡng 18.5 để chính thức phá vỡ khu vực tích lũy thiết lập từ tháng 12.

Các chỉ báo kỹ thuật hiện đều ở trong trạng thái tích cực. Chỉ báo RSI đang tăng dần trên mốc 50 nhưng chưa đi vào vùng quá mua cho thấy dư địa tăng ngắn hạn vẫn còn.

Theo đánh giá của chúng tôi, KSB có thể sẽ xuất hiện sự điều chỉnh ngắn hạn khi tiếp cận vùng cản 18.5 và trở về mốc 16.5 rồi tiềm năng tạo thêm mô hình vai đầu vai giúp cho đà tăng được vững chắc.